Zbrojovka plánuje vydat dluhopisy až do výše 5 mld. Kč na financování akvizice Coltu (+komentář)
Česká zbrojovka nedávno oznámila plánovanou akvizici amerického výrobce zbraní Colt Holding Company, kterou chce financovat emisí šestiletých dluhopisů s pohyblivou úrokovou sazbou.
Česká zbrojovka dříve tento měsíc informovala o plánované akvizici amerického holdingu Colt Company, kterou má v plánu financovat emisí šestiletých dluhopisů s pohyblivou úrokovou sazbou, vázanou na šestiměsíční mezibankovní sazbu PRIBOR plus 150 až 180 bazických bodů. V současné chvíli by tato sazba činila 1,93 až 2,23 % ročně.
Česká zbrojovka by akvizicí získala 100% podíl v Coltu za 205 mil. USD v hotovosti a vydáním 1,1 mil. kusů nových akcií. Spojením by vznikla skupina s obratem více než 500 mil. USD (11 mld. Kč) a více než 2 tis. zaměstnanci v Česku, USA, Kanadě, Švédsku a Německu, informoval portál Seznam Zprávy.
Transakci musí schválit regulační orgány a její vypořádání se očekává v první polovině letošního roku. Mluvčí Zbrojovky Eva Svobodová pro Seznam Zprávy uvedla, že do doby řádného zveřejnění prospektu nemůže záležitost dále komentovat.
„Plán emitovat dluhopisy není překvapivou zprávou. Česká zbrojovka o tomto záměru trh informovala již v první polovině února při oznámení akvizice Coltu. K emisi zatím nedošlo a tedy na konkrétní čísla si budeme muset počkat, nicméně dnešní indikace z médií ukazují na velmi přijatelné náklady financování. Roční úrokovou sazbu kolem 2 % bychom považovali za příznivou a ukazovalo by to na skutečnost, že investoři vnímají Českou zbrojovku jako finančně stabilní společnost se silnou rozvahou. Médii indikovaný objem emise až do výše 4 mld. Kč, resp. s možností navýšení až na 5 mld. Kč naznačuje, že společnost by získané prostředky mohla použít jak na financování akvizice Coltu (hodnota akvizice v hotovosti činí cca 4,5 mld. Kč, přičemž společnost ji plánuje pokrýt z 60 – 70 % cizími zdroji), tak rovněž i na splacení stávajících dluhopisů v hodnotě 2,25 mld. Kč maturujících v lednu 2022,“ doplnil analytik Fio banky Jan Raška.
Detailní pohled našeho analytika na celou transakci najdete zde.
Akcie Zbrojovky (BCPPX: BAACZGCE) dnes oslabily o 1,01 % na 392 Kč, na trhu RM-SYSTÉM se stejným tickerem (BAACZGCE) klesly akcie o 0,51 % na cenu 394 Kč.
Zdroj: Seznam Zprávy, Hospodářské Noviny
Martin Singer
Fio banka, a.s.
Prohlášení
Související odkazy
- Colt CZ zveřejnil výroční finanční zprávu za rok 2023
- Americký senát včera schválil balík pomoci pro Ukrajinu, Tchaj-wan a Izrael (+komentář analytika)
- Dividenda Colt CZ Group v roce 2024 a dalších letech (+ komentář analytika)
- Úřad pro ochranu hospodářské soutěže povolil Colt CZ Group převzít výrobce střeliva Sellier & Bellot
- Colt CZ Group odprodal zbytek podílu ve Vista Outdoor
Nejnovější:
- Obchodování v USA končí v mírné ztrátě
- USA: Rozhodnutí FOMC (Fed) o sazbách
- Smíšené obchodování v zámoří
- USA: Změna zásob surové ropy podle EIA
- USA: Stavební výdaje, Nové pracovní pozice JOLTs, ISM ve výrobě, Cenový index ISM
- Americké trhy v úvodu obchodování bez výraznějších změn
- USA: Index nákupních manažerů PMI ve výrobě
- USA: Změna zaměstnanosti ADP
- USA: Index žádostí o hypotéky MBA
- Poklesy na trzích v závěru akcelerovaly, S&P 500 ztratil 1,57 %