Denní report - úterý 10.05.2022

10.5.2022 22:22

ČR: Pražská burza oslabila pod metu 1 300 bodů, SRN: Německé akcie uzavřely v zeleném, DAX +1,29 %, USA: Smíšený závěr na Wall Street

Pražská burza

Hlavní zprávy

CPI (m-m) (duben):
aktuální hodnota: 1,8 %
očekávání trhu: 0,9 %
předchozí hodnota: 1,7 %

CPI (y-y) (duben):
aktuální hodnota: 14,2 %
očekávání trhu: 13,3 %
předchozí hodnota: 12,7 %

Index exportních cen (y-y) (březen):
aktuální hodnota: 19,2 %
očekávání trhu: --
předchozí hodnota: 10,4 %

Index importních cen (y-y) (březen):
aktuální hodnota: 13,2 %
očekávání trhu: --
předchozí hodnota: 14,0 %

Popis trhu

Globální akciové trhy po předchozích poklesech korigovaly a dnes se pohybovaly v kladném teritoriu. Nicméně pražská burza prohloubila včerejší mírnou ztrátu a měřeno indexem PX oslabila o -0,42% pod metu 1 300 bodů. Nedařilo se především bankovnímu sektoru. Moneta Money Bank tak ubrala -3,07% na 82 Kč a Komerční banka klesla o -1,60% na 738 Kč. Erste Bank potom oslabila o mírných -0,32% na 694 Kč. Nedařilo se taktéž akciím Avast, když ztratily -2,81% se závěrem pod 149 Kč. Naopak Čez po dnešních výsledcích přidal 1,09% na 1 021 Kč při nejvyšším denním objemu 735 mil. Kč. Energetická společnost výrazně překonala ziskové očekávání trhu a navýšila celoroční výhled. V kladném teritoriu uzavřel taktéž Colt Cz po zvýšené cílové ceně od Wood & Company na 719 Kč. Pojišťovna Vig potom zakončila silnější o 1,92% na 583 Kč

Podnikové zprávy

ČEZ: výsledky hospodaření za 1Q 2022

COLT CZ: Wood & Company zvyšují cílovou cenu na 719 Kč při stejném doporučení "buy"

ČEZ: rozšířený komentář k výsledkům za 1Q 2022

ČEZ: Renaissance Capital Group zvyšuje cílovou cenu na 996 Kč

Německo

Hlavní zprávy

Průzkum ZEW - index očekávání (květen):
aktuální hodnota: -34,3 b.
očekávání trhu: -43,5 b.
předchozí hodnota: -41,0 b.

Průzkum ZEW - index současných podmínek (květen):
aktuální hodnota: -36,5 b.
očekávání trhu: -35,0 b.
předchozí hodnota: -30,8 b.

Očekávané události

08:00 CPI (m-m) (duben - konečný): očekávání trhu: 0,8 %, předchozí hodnota: 0,8 %

08:00 CPI (y-y) (duben - konečný): očekávání trhu: 7,4 %, předchozí hodnota: 7,4 %

08:00 CPI - harmonizováno dle EU (m-m) (duben - konečný): očekávání trhu: 0,7 %, předchozí hodnota: 0,7 %

08:00 CPI - harmonizováno dle EU (y-y) (duben - konečný): očekávání trhu: 7,8 %, předchozí hodnota: 7,8 %

Popis trhu

Německé akcie se v průběhu dnešní seance obchodovaly v zeleném. Odpoledne index DAX dosáhl hranice 13700 b., nicméně potom poklesl a uzavřel růstem o 1,29 % na 13 553b.

Napříč sektory evropské indexu STOXX 600 byl zaznamenán růst.  Největší narůst zaznamenaly sektory zdravotní péče (+1,29 %), nemovitostí (+1,16 %) a financí (+1,15 %). Naopak nejmenší růst vykázaly sektory základních materiálu (+0,57 %) a komunikačních technologií (+0,44 %)

Nejvíce ziskovým akciovým titulem indexu DAX byla společnost Bayer (+5,0 %), která dnes reportovala hospodářské výsledky za 1Q. Očištěný EBITDA společnosti překonal odhady analytiků ve výši 4,55 mld. EUR a dosáhl 5,25 mld. EUR. Zaznamenala rovněž tržby ve výši 14,64 mld. EUR, přičemž analytici očekávali 13,66 mld. EUR. Zisk na akcii společnost reportovala ve výši 3,53 EUR. Analytici očekávali 2,95 EUR.

V zeleném zakončily obchodní den i akcie Henkel AG (+3,3 %) a Deutche Post (+3,0 %). Ztrátové byly akcie společností Porsche Automobil Holding (-3,0 %) a MTU Aero Engines (-2,4 %).

Eurozóna

Hlavní zprávy

Průzkum ZEW - index očekávání (květen):
aktuální hodnota: -29,5 b.
očekávání trhu: --
předchozí hodnota: -43,0 b.

USA

Hlavní zprávy

Optimismus malých firem NFIB (duben):
aktuální hodnota: 93,2 b.
očekávání trhu: 92,9 b.
předchozí hodnota: 93,2 b.

Očekávané události

13:00 Index žádostí o hypotéky MBA (6. května): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: 2,5 %

14:30 CPI (m-m) (duben): očekávání trhu: 0,2 %, předchozí hodnota: 1,2 %

14:30 Jádrový CPI (m-m) (duben): očekávání trhu: 0,4 %, předchozí hodnota: 0,3 %

14:30 CPI (y-y) (duben): očekávání trhu: 8,1 %, předchozí hodnota: 8,5 %

14:30 Jádrový CPI (y-y) (duben): očekávání trhu: 6,0 %, předchozí hodnota: 6,5 %

14:30 Index spotřebitelských cen - jádrový, sezónně očištěn (duben): očekávání trhu: 289861, předchozí hodnota: 288811

16:30 Změna zásob surové ropy podle EIA (6. května): očekávání trhu: -1450 tis., předchozí hodnota: 1303 tis.

16:30 Změna zásob surové ropy v Cushingu podle EIA (6. května): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: 1379 tis.

16:30 Změna zásob benzínu podle EIA (6. května): očekávání trhu: -1600 tis., předchozí hodnota: -2230 tis.

16:30 Změna zásob destilátů podle EIA (6. května): očekávání trhu: -1000 tis., předchozí hodnota: -2344 tis.

20:00 Státní rozpočet (duben): očekávání trhu: $260,0 mld., předchozí hodnota: -$192,7 mld.

Popis trhu

Americké akciové indexy se v závěru úterní seance posunuly na nižší úrovně a uzavřely nakonec se smíšenou bilancí při pokračující zvýšené volatilitě. Nejlépe si vedl po předchozích tučných ztrátách technologický Nasdaq se ziskem téměř 1%, širší index S&P500 pak zpevnil o 0,25%. Naopak v červeném končil tradiční index Dow Jones (-0,26%).

Dělo se tak na pozadí korekce tržních výnosů, které zažily kompresi především u delších splatností při posunu výnosu referenčního 10letého vládního bondu pod hladinu 3%, zatímco včera krátce pokořil nové mnohaleté maximum 3,2%. V tomto kontextu budou zítra ostře sledovaná inflační data za duben (ve 14:30 našeho času) při odhadu meziročního růstu cen o 8,1%, znamenající zpomalení z 8,5 v březnu y/y. Jádrová inflace je očekávána na úrovni 6% y/y (vs. 6,5% v březnu). Jakékoliv významnější vychýlení bude mít zcela jistě na trhu citlivější odezvu.

V čele dnešních sektorových růstů se logicky držely informační technologie (+1,6%), zatímco realitní sektor skončil ve výkonnostním suterénu (-2,3%).

Růstový den zažil dluhopisový trh, a to především - jak už bylo zmíněno - u delších splatností. Drahé kovy ale uzavřely v červeném v čele se stříbrem (-2,4%), zlato odepsalo 0,8%. Pod hladinou 100 USD/barel uzavřela ropa (-3,2%), zatímco plyn posílil o 4%.

Čtvrtletní výsledky dnes stály za největšími mezidenními změnami S&P500 konstituentů. Zatímco na růstové straně své investory potěšil distributor potravin Sysco (SYY +6%), výrobce dentálních přístrojů a spotřebních materiálů Dentsply Sirona (XRAY -8%) se dál posunul na nová minima po slabých číslech a sníženém výhledu. Nutno v této souvislosti podotknout, že před 3 týdny byl bez bližších podrobností propuštěn CEO s okamžitou platností. Současně společnost pozdržela publikování oficiálního 10-Q výstupu v souvislosti s vyšetřováním ohledně možného zneužití firemních prostředků.

Podnikové zprávy

Sysco reportuje tržby i očištěný zisk na akcii za 3Q 2022 nad analytickými odhady

Libor Král
Fio banka, a.s.
Prohlášení