Denní report - pondělí 02.06.2014

2.6.2014 22:14

ČR: Pražská burza zahájila měsíc pozitivně, tahounem Erste, turbulence na NWR, SRN: Německé akcie neudržely zisky, USA: Americké trhy uzavírají mírně v plusu, S&P nový rekord

Pražská burza

Hlavní zprávy

Index nákupních manažerů ve výrobě HSBC (květen)

aktuální hodnota: 57,3 b.
očekávání trhu: 55,9 b.
předchozí hodnota: 56,5 b.

Bilance státního rozpočtu (květen)

aktuální hodnota: -9,5 mld. Kč
předchozí hodnota: +26,6 mld. Kč

Popis trhu

Největší zisk si ale po turbulentním dni připsalo NWR (+6,2%), které nejprve po oznámení návrhu restrukturalizačního plánu pod prodejními přikazy sestoupily pod 10 Kč. Po (částečném) vyložení karet na stůl ale došlo k zmírnění nejistoty ohledně další existence společnosti. Neznámých ale zůstává prozatím mnoho (především souhlas věřitelů dluhopisů, regulatorních orgánů a emisní podmínky), v dalších týdnech tak lze očekávat přísun dalších informací a pokračující volatilitní obchodování.

Naopak výběr zisků doprovázel akcie ČEZu (-1,3%) uzavírající na 582,20 Kč, nedařilo se ani Komerční bance (-0,6%) registrující dnes největší denní objem 190 mil. Kč. Pole poražených dnes reprezentuje Orco, které po slabých číslech ztratilo 4%. Na emisní ceně 160 kotvily akcie PLG (-1,2%), krátkodobí spekulanti mířili jinam...

Podnikové zprávy

Telefónica

Majoritní vlastník společnosti Telefónica Czech Republic - PPF Arena 2 B.V. - zveřejnil nabídku na odkup zbylých akcií.

Termín pro výkup akcií byl stanoven na 2. až 30. června, přičemž tento termín může být prodloužen.

Nabídková cena byla stanovena na 295,15 Kč.

Orco

Developerská společnost Orco oznámila výsledky hospodaření za první kvartál letošního roku.

Orco reportovalo čistou ztrátu ve výši 54,4 mil. EUR, přičemž výsledky nezahrnují hospodaření GSG Group (dřívější Orco Germany). Navyšování kapitálu v GSG Group bez účasti Orca vedlo k poklesu podílu pod 50 %.

Provozní ztráta společnosti činila 20,2 mil. EUR při výnosech 8,5 mil. EUR.

NWR

Společnost NWR uvedla, že transakce dohodnutá s výborem věřitelů by mohla snížit nesplacený dluh ze 775 mil. EUR na 450 mil. EUR. NWR má však zatím podporu jen části věřitelů.

Až 185 mil. EUR dodatečného kapitálu by mohla NWR získat od akcionářů a držitelů dluhopisů. 160 mil. EUR již podmíněně poskytl většinový vlastník BXR a někteří stávající držitelé dluhopisů.

Německo

Hlavní zprávy

Index nákupních manažerů ve výrobě Markit/BME (květen - konečný)

aktuální hodnota: 52,3 b.
očekávání trhu: 52,9 b.

Index spotřebitelský cen (m-m) (květen - předběžný)

aktuální hodnota: -0,1 %
očekávání trhu: +0,1 %
předchozí hodnota: -0,2 %

Index spotřebitelský cen (y-y) (květen - předběžný)

aktuální hodnota: +0,9 %
očekávání trhu: +1,1 %
předchozí hodnota: +1,3 %

Očekávané události

Eurozóna:
11:00 Míra nezaměstnanosti (duben): odhady: 11.8%, předchozí: 11.8%
11:00 CPI odhad (y-y) (květen): odhady: 0.6%

Popis trhu

Růstový vstup do nového týdne jim pokazil horší start obchodování v zámoří, když tamní investory znejistila nečekaně horší čísla z průmyslu (nečekaný pokles amerického ISM ve výrobě). Index DAX se krátce před koncem obchodování pohybuje se ztrátou 0,1% v okolí 9 940 bodů. Nedaří se Infineonu (IFX -1,2%), Deutsche Boerse (DB1 -1,1%) a BMW (BMW -1,1%). Roste naopak Lufthansa (LHA +0,9%), Deutsche Telekom (DTE +0,6%) nebo Heidelberg Cement (HEI +0,6%).

Podnikové zprávy

Continental, BMW, Volkswagen

Goldman Sachs zvyšuje doporučení pro Continental na „buy" a zvyšuje cíl ze 170 EUR na 196 EUR.
Pro BMW snižuje doporučení na „neutral" a snižuje cílovou cenu ze 105 EUR na 102 EUR.
Pro Volkswagen potvrzuje předchozí „neutral".

USA

Hlavní zprávy

Index nákupních manažerů Markit ve výrobě (květen - konečný)

aktuální hodnota: 56,4 b.
očekávání trhu: 56,2 b.

ISM ve výrobě (květen)

aktuální hodnota: 53,2 b.
očekávání trhu: 55,5 b.
předchozí hodnota: 54,9 b.

Cenový index ISM (květen)

aktuální hodnota: 60,0 b.
očekávání trhu: 57,0 b.
předchozí hodnota: 56,5 b.

Stavební výdaje (m-m) (duben)

aktuální hodnota: +0,2 %
očekávání trhu: +0,6 %
předchozí hodnota: +0,2 %/revize: +0,6 %

Očekávané události

15:45 ISM New York (květen): odhady: --, předchozí: 50.6
16:00 Průmyslové objednávky (duben): odhady: 0.5%, předchozí: 1.1%
16:00 Ekonomický optimismus IBD/TIPP (červen): odhady: 46.8, předchozí: 45.8

Popis trhu

Rozruch na trzích dnes, při jinak poklidném průběhu, způsobil Institute for Supply Management (ISM), který dokonce dvakrát korigoval zveřejněné údaje a stavu objednávek ve výrobě. Předchozí hodnotu 53,2b, která byla pro trhy negativní zprávou, nakonec korigoval výrazně vzhůru na hodnotu 55,4b, která již je v souladu s konsenzem. Šlo však o druhou korekci, v té první trhy dokonce pozitivně překvapil hodnotou 56b. Přestože se nejedná o zvlášť zásadní údaje, při absenci jiných zpráv trhy na tyto zmatky reagovaly zvýšenou volatilitou. Trhy jsou relativně nervózní před smrští zpráv, která nás tento týden čeká nejen od ECB.
Sektory se dnes dělily do dvou táborů. Růstové táhly základní materiály a průmyslové společnosti. Naopak negativní skupinu vedly technologie a těžaři ropy a plynu.

Podnikové zprávy

Marriott

Marriott International uvedl, že plánuje získat více než 200 luxusních hotelů v průběhu příštích tří let a investovat přes 15 mld. USD.

CEO Arne Sorenson uvedl, že kategorie luxusu a životního stylu je silnější než kdykoli dříve a celosvětová poptávka roste.

Portfolio Marriottu v současné době čítá na 449 hotelů rozdělených do osmi značek včetně The Ritz-Carlton, JW Marriott Hotels & Resorts a Renaissance Hotels.

Rudolf Plachý
Fio banka, a.s.
Prohlášení