Denní report - pátek 05.06.2020

5.6.2020 22:09

ČR: Pražská burza roste popáté v řadě, tahounem indexu banky, SRN: Německý DAX zakončil týden dalším výrazným ziskem, USA: Indexy v USA zakončily týden výraznými zisky

Pražská burza

Hlavní zprávy

Maloobchodní tržby (y-y) (duben):
aktuální hodnota: -21,2 %
očekávání trhu: -29,9 %
předchozí hodnota: -15,5 % / revize -12,0 %

Maloobchodní tržby bez automobilů (y-y) (duben):
aktuální hodnota: -10,6 %
očekávání trhu: -19,5 %
předchozí hodnota: -8,9 %

Míra nezaměstnanosti (květen):
aktuální hodnota: 3,6 %
očekávání trhu: 3,6 %
předchozí hodnota: 3,4 %

Očekávané události

09:00 Stavební výroba (y-y) (duben): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: -2,3 %

09:00 Obchodní bilance v národním pojetí (duben): očekávání trhu: 0,5 mld., předchozí hodnota: 3,1 mld.

Popis trhu

Závěr týdne zastihl globální akciové trhy v růstové náladě poté, co ECB včera přidala další stimuly a dnešní data z amerického trhu práce pozitivně překvapila. V květnu přibylo v USA 2,5 mil. pracovních míst, přičemž se čekal pokles o 7,5 mil. míst. Pokračující rally byla vidět především v bankovním sektoru. Erste bank vyskočila o 9,36% na 656 Kč, Moneta Money Bank posílila o 6,99% se závěrem těsně pod metou 60 Kč a Komerční banka stoupla o 6,61% s kurzem nepatrně pod 600 Kč na 597 Kč. Index PX si tak nakonec polepšil o 2,70% na 957 bodů a za celý týden přidal téměř 7%. Menší zisk si potom dnes připsala pojišťovna Vig (537 Kč +0,66%) a Čez (498 Kč +0,40%). Naopak třetím dnem pokračoval výběr krátkodobých zisků u akcií Avast (-2,47%) se závěrem těsně pod 144 Kč.

Podnikové zprávy

Starteepo aktualizovalo doporučení pro akcie Prabosu na „držet“ a cílovou cenu na 416 Kč

Prabos získal zakázku pro českou policii v hodnotě 161 mil. Kč

Německo

Hlavní zprávy

Pátek na trzích: Data z trhu práce v USA, jednání OPEC+ či čtvrteční ECB

Podnikové objednávky (m-m) (duben):
aktuální hodnota: -25,8 %
očekávání trhu: -19,9 %
předchozí hodnota: -15,6 %

Podnikové objednávky (y-y) (očištěno o počet pracovních dní) (duben):
aktuální hodnota: -36,6 %
očekávání trhu: -29,7 %
předchozí hodnota: -16,0 %

Očekávané události

08:00 Průmyslová výroba (m-m) (sezónně očištěno) (duben): očekávání trhu: -16,7 %, předchozí hodnota: -9,2 %

08:00 Průmyslová výroba (y-y) (očištěno o počet pracovních dní) (duben): očekávání trhu: -24,8 %, předchozí hodnota: -11,6 %

Očekávané události (eurozóna)

10:30 Index investorské důvěry Sentix (červen): očekávání trhu: -22,5, předchozí hodnota: -41,8

Popis trhu

Německý index uzavřel týden tak jak ho začal, tedy skokovým růstem. Index tak na pozadí oznamovaných měnových i fiskálních stimulů navázal na výrazné zisky z úterního a středečního obchodování a připsal si 3,36 %. Dařilo se zejména akciím Daimleru (DAI; +7,6 %), která se dnes dočkala zvýšení cílové ceny od analytiků Bank of America na 41 eur z předchozích 33 eur. Doporučení zůstalo na stupni neutral. Rostl však celý automobilový sektor a vůbec nejziskovějším titulem tak v závěru týdne byl dodavatel komponentů Continental (CON; +7,6 %). Dařilo se také společnostem MTU Aero (MTX; +5,7 %), Bayer (BAYN; +5,5 %) či Linde (LIN; +5,7 %). Naopak ztrácela energetika RWE (RWE; -2,5 %).

Pro trhy bylo vzpruhou oznámení německé vlády o dalším fiskálním balíčku v celkovém objemu 130 miliard eur. Jeho obsahem má být např. snížení daně z přidané hodnoty, šeku pro rodiny s dětmi ve výši 300 eur, zastropování cen elektřiny či příspěvek na nákup elektrovozů či hybridů (dotace 160 tisíc při ceně do 40 tisíc eur). Fiskální stimul přišel takřka synchronizovaně s oznámením Evropské centrální banky o rozšíření pandemického programu nákupu aktiv (PEPP) o 600 miliard eur a prodloužení jeho trvání minimálně do poloviny příštího roku (více zde). 

USA

Hlavní zprávy

Pátek na trzích: Data z trhu práce v USA, jednání OPEC+ či čtvrteční ECB

Změna pracovních míst mimo zemědělství (květen):
aktuální hodnota: 2509 tis.
očekávání trhu: -7500 tis.
předchozí hodnota: -20537 tis.

Změna pracovních míst v soukromém sektoru (květen):
aktuální hodnota: 3094 tis.
očekávání trhu: -6750 tis.
předchozí hodnota: -19557 tis. / revize -19724 tis.

Změna pracovních míst ve výrobním sektoru (květen):
aktuální hodnota: 225 tis.
očekávání trhu: -400 tis.
předchozí hodnota: -1330 tis.

Míra nezaměstnanosti (květen):
aktuální hodnota: 13,3 %
očekávání trhu: 19,5 %
předchozí hodnota: 14,7 %

Průměrná hodinová mzda (m-m) (květen):
aktuální hodnota: -1,0 %
očekávání trhu: 1,0 %
předchozí hodnota: 4,7 %

Průměrná hodinová mzda (y-y) (květen):
aktuální hodnota: 6,7 %
očekávání trhu: 8,5 %
předchozí hodnota: 7,9 %

Popis trhu

Indexy ve Spojených státech na sklonku týdne výrazně posilovaly, když už tak pozitivní sentiment na trzích umocnil květnový report z trhu práce. Ten místo poklesu počtu pracovních míst o 7,5 milionů ukázal nárůst pracovních pozic o 2,5 milionů. Míra nezaměstnanosti tak nevystřelila ke 20 %, jak se očekávalo, naopak poklesla na 13,3 %. Nejlépe si vedl bluechipsový Dow Jones, jenž si připsal 3,15 %. Širší S&P 500 posílil o 2,62 %, zatímco technologický Nasdaq o 2,06 %.

Z jednotlivých sektorů se dařilo na pozadí rostoucí ceny ropy (WTI +5,21 % na 39,36 dolarů za barel) zejména energiím. Rostly však i finanční tituly či průmyslový sektor. Kromě ropných společností skokově posilovaly také firmy provozující výletní lodě, o něco mírněji si připisovaly aerolinky.

Výnos desetiletého vládního bondu vzrostl o cca 10 bazických bodů (cca 12 %) na 0,92 %, v závěru seance se však vrátil pod úroveň 0,9 % na 0,885 %. Dolar posiloval o 0,4 % k hladině 1,290 EUR/USD.

František Mašek
Fio banka, a.s.
Prohlášení