Denní report - středa 14.02.2024

14.2.2024 22:17

ČR: Pražská burza pokračuje v růstu, Komerční banka +1,60%, SRN: Index DAX zakončil seanci v zeleném, USA:Index Dow Jones se drží v zelených úrovních.

Pražská burza

Očekávané události

09:00 CPI (m-m) (leden): očekávání trhu: 2,0 %, předchozí hodnota: -0,4 %

09:00 CPI (y-y) (leden): očekávání trhu: 2,9 %, předchozí hodnota: 6,9 %

Popis trhu

Pražská burza navýšila zisky z tohoto týdne, když si měřeno indexem PX polepšila o dalších 0,56% na 1 479 bodů. Tahounem růstu se stala Komerční banka s přírůstkem 1,60% na 825 Kč. Čez korigoval částečně předchozí ztráty a posílil o 0,86% na 822 Kč při nejvyšším denním objemu 211 mil. Kč. Erste Bank se zvedla o 0,34% na 1 014 Kč a pojišťovna Vig přidala mírných 0,15% na 660 Kč. Moneta Money Bank potom stagnovala na včerejší úrovni pod 101 Kč. Naopak akcie Colt CZ oslabily o -0,98% na 604 Kč.

Podnikové zprávy

Parlamentní komise doporučuje vymazat část z tzv. lex ČEZ (+komentář analytika)

ČEZ: Erste snižuje cílovou cenu na 848 Kč a mění doporučení na „hold“

Německo

Popis trhu

Německá burza si ve středu připsala růst. Index DAX posílil o 0,38 % na 16945,71 b. Z jednotlivých titulů indexu se dařilo především společnosti Adidas, která dnes posílila o 2,6 %. Stejný růst si připsala rovněž společnost Fresenius (+2,6 %) a růst o 1,6 % registrujeme u společnost Merck a MTU Aero Engines. V červeném zakončily akcie RWE, která odepsaly 1,2 %. Nedařilo se rovněž společnosti Siemens Energy, která ztratila v uplynulé seanci 1,0 % a společnost Heidelberg zakončila obchodní den poklesem o 0,9 %. Evropský index STOXX600 zakončil středeční obchodování rovněž v zeleném, připsal si růst o 0,55 %. Nejvíce ziskovými segmenty byly průmysl (+1,0 %), informační technologie (+0,97 %) a zdravotní péče (+0,88 %). V červeném zakončil segment energií (-0,26 %). Na záporné nule registrujeme segment realit (-0,06 %), utilit (-0,02 %) a nezbytné spotřeby (-0,01 %).

Eurozóna

Hlavní zprávy

HDP (sezónně očištěno) (q-q) (4Q - předběžný):
aktuální hodnota: 0,0 %
očekávání trhu: 0,0 %
předchozí hodnota: 0,0 %

HDP (y-y) (sezónně očištěno) (4Q - předběžný):
aktuální hodnota: 0,1 %
očekávání trhu: 0,1 %
předchozí hodnota: 0,1 %

Zaměstnanost (y-y) (4Q - předběžný):
aktuální hodnota: 1,3 %
očekávání trhu: --
předchozí hodnota: 1,3 %

Průmyslová výroba (m-m) (sezónně očištěno) (prosinec):
aktuální hodnota: 2,6 %
očekávání trhu: -0,2 %
předchozí hodnota: -0,3 % / revize: 0,4 %

Průmyslová výroba (y-y) (očištěno o počet pracovních dní) (prosinec):
aktuální hodnota: 1,2 %
očekávání trhu: -4,0 %
předchozí hodnota: -6,8 % / revize: -5,4 %

Očekávané události

11:00 Obchodní bilance (sezónně očištěno (prosinec): očekávání trhu: 15,6 mld., předchozí hodnota: 14,8 mld.

11:00 Obchodní bilance (bez sezónního očištění) (prosinec): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: 20,3 mld.

USA

Hlavní zprávy

Index žádostí o hypotéky MBA (9. února):
aktuální hodnota: - 2,3 %
očekávání trhu: --
předchozí hodnota: 3,7 %

Změna zásob surové ropy podle EIA (9. února):
aktuální hodnota: 12018 tis.
očekávání trhu: 3350 tis.
předchozí hodnota: 5520 tis.

Očekávané události

14:30 Newyorský výrobní index (únor): očekávání trhu: -13,8, předchozí hodnota: -43,7

14:30 Maloobchodní tržby (m-m) (předběžný) (leden): očekávání trhu: -0,2 %, předchozí hodnota: 0,6 %

14:30 Index výrobní aktivity filadelfského Fedu (únor): očekávání trhu: -8,2, předchozí hodnota: -10,6

14:30 Index importních cen (m-m) (leden): očekávání trhu: 0,0 %, předchozí hodnota: 0,0 %

14:30 Index importních cen (y-y) (leden): očekávání trhu: -1,3 %, předchozí hodnota: -1,6 %

14:30 Index exportních cen (y-y) (leden): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: -3,2 %

14:30 Nové žádosti o podporu v nezaměstnanosti (10. února): očekávání trhu: 220 tis., předchozí hodnota: 218 tis.

14:30 Pokračující žádosti o podporu v nezaměstnanosti (3. února): očekávání trhu: 1880 tis., předchozí hodnota: 1871 tis.

15:15 Průmyslová produkce (m-m) (leden): očekávání trhu: 0,2 %, předchozí hodnota: 0,1 %

15:15 Využití kapacit (leden): očekávání trhu: 78,8 %, předchozí hodnota: 78,6 %

16:00 Podnikové zásoby (prosinec): očekávání trhu: 0,4 %, předchozí hodnota: -0,1 %

16:00 Index realitního trhu NAHB (únor): očekávání trhu: 46, předchozí hodnota: 44

16:30 Změna zásob plynu podle EIA (9. února): očekávání trhu: -67, předchozí hodnota: -75

22:00 Čistý příliv kapitálu (prosinec): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: $260,2 mld.

22:00 Čistý příliv dlouhodobého kapitálu (prosinec): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: $126,1 mld.

Popis trhu

Ve středeční seanci se americké indexy otřepávají z úterního poklesu a index Dow Jones zatím koriguje ztráty z předchozího dne o 0,4% a širší index S&P 500 se drží také v kladných úrovních a přidává 0,96%. Investory  nepříjemně zaskočily výsledky inflace za leden , když nenastalo očekávané zpomalení inflace. Míra inflace v lednu dosáhla 3,1% r/r ( 3,4% v prosinci ), což bylo více než se očekávalo ( oček. 2,9% ). Data ( inflace, trh práce ) na začátku roku tak zatím nedávají FEDu  argumenty, aby spěchal se snižováním úrokových sazeb  ( nyní 5,25 – 5,50% ). Podle analytiků tak trh v podstatě odsouvá termín, kdy čeká, že FED začne snižovat sazby a za nejpravděpodobnější  termín  považuje až červen ( šance 65% ).  Dolar na páru s eurem oslabuje o 0,18% tj. 1,0728 USD/EUR. .

V centru zájmu investorů je také ropa a podle dnešního reportu od EIA zásoby surové ropy k 9. únoru vzrostly o 12,018 mil. barelů, když trh předpokládal jen nárůst o 3,35 mil. barelů. Lehká ropa WTI tak v reakci na vyšší zásoby zastavuje svůj předchozí růst a klesá o více než 1,7% a dostává se k úrovni 76,5 USD/barel.  Tato korekce WTI doléhá i na těžařské tituly v sektoru černého zlata a tak akcie těžaře  Baker Hughes ( BKR ) korigují o necelé 1,5% a podobně jsou na tom akcie APA ( APA ) a také akcie britské skupiny BP ( BP ) se pohybují se ztrátou cca 1% a též akcie světově obchodované skupiny Exxon Mobil ( XOM ) si odepisují ze své tržní ceny více než 0,7% a také akcie známého těžaře Occidentalu Petroleum ( OXY ) ztrácí na tržní hodnotě cca 0,7%. Za zmínku stojí také akcie francouzského výrobce a dodavatele těžního zařízení Schlumbergeru ( SLB ), jež se přetočily do červených cca 0,2% a ještě lépe jsou na tom akcie amerického konkurenta Halliburtonu ( HAL ), které se pohybují v zelených se ziskem cca 0,1%.

 

Své výsledky za 4Q. 2023 představila nápojářská společnost Coca Cola ( KO ), kde tržby 10,8 mld. USD byly nad odhadem trhu 10,65 mld. USD a zisk na akcii 0,49 USD byl přesně v souladu s odhadem trhu. Silnější výsledek na tržbách dán rychlejším organickým růstem  ( +12% VS OČEK. 8,8% ) tj. bez vlivu akvizic a investic. Nejrychleji tak rostl segment džusů a speciální výživy. Management společnosti čeká na letošní rok upravený organický růst tržeb 6-7% r/r, nad odhadem trhu 5,9%. Akcie Coca Cola ( KO ) zpru zamířily do zelených, ale nyní lehce ztrácí cca 0,5%.

 

Své výsledky představila také japonská nadnárodní korporace SONY ( SONY ) zaměřená na elektroniku Sony zveřejnila výsledky hospodaření za třetí čtvrtletí fiskálního roku 2023, kde  Počet prodaných konzolí PS5 meziročně vzrostl o 15 % na 8,2 milionů. Analytici očekávali, že společnost prodá 9,13 milionů konzolí. Celkový provozní zisk dosáhl 463,34 mld. Yenů. Analytici očekávali 434,64 mld. Yenů. Sony oznámila, že hodlá v říjnu roku 2025 upsat na burzu i svou dceřinou společnost Sony Financial Group. Společnost již byla do roku 2020 upsána na burze, odkud ji Sony odkoupila za 3,7 mld. USD. Akcionáři zřejmě od výsledků čekali více  a tak akcie SONY ( SONY ) ztrácí na své tržní hodnotě více než 4,3%.

 

Z indexu S&P 500 se daří akciím společnosti Uber Technologies ( UBER ) se ziskem 15% a naopak společnost MGM Resorts International ( MGM ) klesají o 6,3%

 

Podnikové zprávy

Sony spolu s výsledky za 4Q oznámila zájem upsat finanční divizi, kterou v roce 2020 odkoupila

Kraft Heinz zveřejnil výsledky hospodaření za 4Q, organické tržby meziročně poklesly

Corsair reportoval výsledky za 4Q, trhy zklamal roční výhled

Lyft za 4Q reportoval výsledky, které i přes překlep překonaly očekávání analytiků

Výsledky Airbnb za 4Q indikují normalizaci v cestování po po-covidové horečce minulý rok

Aleš Mendl
Fio banka, a.s.
Prohlášení