Denní report - úterý 02.08.2016

2.8.2016 22:11

ČR: Pražská burza klesla kvůli negativnímu zahraničnímu sentimentu, SRN: Frankfurtskou burzu dnes stáhly ke dnu bankovní tituly, USA: Wall Street následoval Evropu a uzavřel v negativním teritoriu

Pražská burza

Popis trhu

Přestože index PX v dopolední části seance oslaboval až o -1,10% nakonec dokázal uzavřít s menším poklesem a to -0,43% na 876 bodech. Důvodem menších ztrát indexu byly především akcie Čezu, které uzavřely se ziskem 2,16% u 458 Kč, přičemž elektrárenská emise po openu testovala až úroveň 440 Kč a odepisovala tak -1,41%. Západoevropské trhy dnes výrazně klesaly, když druhým dnem byl pod silným prodejním tlakem především finanční sektor. To negativně ovlivnilo Erste Bank, která rozšířila včerejší ztráty o -1,43% na 620 Kč, nicméně dnes neodolala ani pojišťovna Vig a padla o -3,27% na 461 Kč. Nedařilo se ani dalším emisím, když Moneta Money Bank zakončila slabší o -0,74%, akcie O2 ztratily -1,10% a Unipetrol -2,62%. Komerční banka před zítřejším výsledkovým reportem stagnovala nad 980 Kč.

Podnikové zprávy

Společnost Kofola včera po uzavření trhů oznámila výsledky za 1H 2016 (+komentář analytika)

Komerční banka: Projekce hospodaření za 2Q 2016

Kofola: shrnutí konferenčního hovoru s managementem společnosti

Marže Unipetrolu v červenci klesla

Německo

Hlavní zprávy (Eurozóna)

PPI (m-m) (červen):
aktuální hodnota: 0,7 %
očekávání trhu: 0,4 %
předchozí hodnota: 0,6 %

PPI (y-y) (červen):
aktuální hodnota: -3,1 %
očekávání trhu: -3,4 %
předchozí hodnota: -3,9 %; revize: -3,8 %

Očekávané události

09:55 Index nákupních manažerů ve službách Markit (červenec - konečný): očekávání trhu: 54,6, předchozí hodnota: 54,6

09:55 Složený index nákupních manažerů Markit/BME (červenec - konečný): očekávání trhu: 55,3, předchozí hodnota: 55,3

Očekávané události (Eurozóna)

10:00 Index nákupních manažerů ve službách Markit (červenec - konečný): očekávání trhu: 52,7, předchozí hodnota: 52,7

10:00 Složený index nákupních manažerů Markit (červenec - konečný): očekávání trhu: 52,9, předchozí hodnota: 52,9

11:00 Maloobchodní tržby (m-m) (červen): očekávání trhu: 0,0 %, předchozí hodnota: 0,4 %

11:00 Maloobchodní tržby (y-y) (červen): očekávání trhu: 1,8 %, předchozí hodnota: 1,6 %

Popis trhu

Index DAX odepsal 1,8 % na 10 144 b.

V červených číslech se obchodovala drtivá většina titulů z hlavního německého indexu – světlou výjimkou je pouze kosmetický Beiersdorf (BEI, +0,4 %) a zdravotnický Fresenius Medical Care (FME, +0,6 %), který po včerejších slušných výsledcích (reportováno až po closu) zvýšil výhled pro zbytek roku. Společnost za 2Q reportovala tržby na úrovni 4,42 mld. USD, EBIT 641 mil. USD a čistý zisk 294 mil. USD (0,96 USD/akcie). Analytici v průměru očekávali tržby 4,46 mld. USD, EBIT 629 mil. USD a čistý zisk 0,92 USD na akcii. Výraznou korekcí dnes prošly bankovní tituly Commerzbank (CBK, -9,2 %) a Deutsche Bank (DBK, -4,8 %). Zatímco Commerzbank po neuspokojivých výsledcích (které však byly indikovány již před týdnem) historické minimum prolomila, Deutsche Bank uzavřela na úrovni 11,235 EUR a o pouhé 2 centy tak výše zmíněnou metu uhájila.

Výsledky hospodaření za uplynulý kvartál dnes zveřejnil také polovodičový Infineon (IFX, -4,9 %), letecká Lufthansa (LHA, -3,2 %), automobilka BMW (BMW, -2,2 %) a realitní Vonovia (VNA, -1,2 %).

Podnikové zprávy

Lufthansa zveřejnila meziročně slabší čísla, pro 2H potvrdila nedávno snížený výhled

Commerzbank potvrdila meziročně horší čísla, snižuje výhled pro druhou polovinu roku

Výsledky společnosti Infineon zaostaly za odhady především kvůli mobilní divizi

Jižní Korea zakázala prodej většiny automobilů značky Volkswagen

USA

Hlavní zprávy

Osobní příjem (červen):
aktuální hodnota: 0,2 %
očekávání trhu: 0,3 %
předchozí hodnota: 0,2 %

Osobní výdaje (červen):
aktuální hodnota: 0,4 %
očekávání trhu: 0,3 %
předchozí hodnota: 0,4 %

Index jádrových výdajů na osobní spotřebu (m-m) (červen):
aktuální hodnota: 0,1 %
očekávání trhu: 0,1 %
předchozí hodnota: 0,2 %

Index jádrových výdajů na osobní spotřebu (y-y) (červen):
aktuální hodnota: 1,6 %
očekávání trhu: 1,6 %
předchozí hodnota: 1,6 %

Očekávané události

13:00 Index žádostí o hypotéky MBA (29. července): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: -11,2 %

14:15 Změna zaměstnanosti ADP (červenec): očekávání trhu: 170 tis., předchozí hodnota: 172 tis.

15:45 Index nákupních manažerů ve službách Markit (červenec - konečný): očekávání trhu: 51,0, předchozí hodnota: 50,9

15:45 Složený index nákupních manažerů Markit (červenec - konečný): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: 51,5

16:00 ISM index aktivity mimo zpracovatelský sektor - kompositní (červenec): očekávání trhu: 56,0, předchozí hodnota: 56,5

16:30 Změna zásob surové ropy podle EIA (29. července): očekávání trhu: -2000 tis., předchozí hodnota: 1671 tis.

16:30 Změna zásob surové ropy v Cushingu podle EIA (29. července): očekávání trhu: 275 tis., předchozí hodnota: 1110 tis.

16:30 Změna zásob benzínu podle EIA (29. července): očekávání trhu: -1000 tis., předchozí hodnota: 452 tis.

16:30 Změna zásob destilátů podle EIA (29. července): očekávání trhu: -500 tis., předchozí hodnota: -780 tis.

Popis trhu

Americké akciové indexy v závěru seance částečně korigovaly ztráty z průběhu dne, přesto hlavní indexy uzavřely v negativním teritoriu v čele s technologickým Nasdaqem (-0,9%). Investoři reagovali na negativní vývoj v Evropě na pozadí (pokračujícího) propadu bankovního sektoru (-5%) po zveřejnění zátěžových testů a průběžném reportování Q2 výsledků evropských bank. Trhům nepomohl ani slabší růst obchodních příjmů, na což reagoval především spotřebitelský sektor dominující dnešním poklesům. Naopak předchozí výprodeje přilákaly kupce do energetického sektoru, který jako jediný nakonec zaznamenal v rámci S&P500 růst, a to o solidních 0,9% navzdory pokračujícímu tlaku na ropě, která uzavřela pod psychologickou metou 40 USD/b. poprvé od dubna.

Naopak „bezpečné přístavy“ se dnes těšily zájmu investorů, když cena drahých kovů se přiblížila maximům z úvodu července, současně výnos amerických státních dluhopisů se vrátil k blízkosti 1,5%. Jakékoliv náznaky možného zpomalení ekonomiky se okamžitě promítají i do tržního očekávání zvyšování úrokových sazeb v USA, které je nyní předpokládáno s alespoň 50% pravděpodobností až v červnu 2017 (minulý týden únor ’17).

Ze zajímavých pohybů zmiňme 8% propad aerolinky Delta Airlines (DAL) po reportování meziročního poklesu tržeb na 1 sedadlo o 7% v uplynulém měsíci. Ostatní letecké společnosti nezůstaly pozadu a souhrnný Bloomberg US Airlines index odepsal přes 5%. V čele propadů se držely i maloobchodní řetězce Kohl’s (KSS) či Macy’s (M) s cca 8% ztrátou. Mezi dnešní vítěze se naopak dostala farmaceutická firma Mallinckrodt (MNK), jejíž akcie posílily o 14% po výsledcích za 2. čtvrtletí.

Podnikové zprávy

Výsledky Pfizeru podpořily zejména novější léky

Tomáš Spousta
Fio banka, a.s.
Prohlášení