Denní report - středa 22.05.2013

22.5.2013 22:09

ČR: Pražská burza posiluje, akcie CME vyskočily o +8%, SRN: Německo těsně před závěrem v růstu, USA: Americké indexy nakonec otočily a skončily v záporu

Pražská burza

Popis trhu

Pražská burza navázala na včerejší mírný růst a měřeno indexem PX posílila o +0,39% na 989 bodů. Přestože akcie Erste Bank se dnes poprvé obchodovaly bez nároku na dividendu (0,4 EUR) dokázaly posílit o +1,82% na 670 Kč, když podporou se stala včerejší závěrečná rally na primárním trhu a pokračující příznivý sentiment na bankovních titulech ve světě. Komerční banku nadále brzdilo včerejší snížené doporučení od Morgan Stanley a titul dnes stagnoval okolo 3745 Kč. Nejúspěšnější byly akcie CME, které s pozitivním openem v USA vyskočily na závěrečných 66 Kč (+8,62%). Telefonica v dopolední části seance posílila na více jak dvouměsíční maxima, nicméně postupná realizace zisků nakonec stlačila emisi do záporu -1,27% (303 Kč). Nejslabší dnes byly akcie NWR (35 Kč -3,04%) po snížení cílové ceny z 55 Kč na 25 Kč od Deutsche Bank.

Německo

Hlavní zprávy

Eurozóna:

Běžný účet eurozóny skončil v březnu s přebytkem 24,8 mld. EUR. Předchozích +12,1 mld. EUR bylo revidováno na +11,5 mld. EUR. Po sezónním očištění činil přebytek 25,9 mld. EUR. Předchozích +16,3 mld. EUR bylo revidováno na +14,6 mld. EUR.

Očekávané události

09:30 Index nákupních manažerů ve výrobě (květen - předběžný údaj): odhady: 48.5, předchozí: 48.1
09:30 Index nákupních manažerů ve službách (květen - předběžný údaj): odhady: 50.0, předchozí: 49.6

Eurozóna:
10:00 Index nákupních manažerů ve výrobě (květen - předběžný údaj): odhady: 47.0, předchozí: 46.7
10:00 Index nákupních manažerů ve službách (květen - předběžný údaj): odhady: 47.2, předchozí: 47.0
10:00 Index nákupních manažerů - kompozitní (květen - předběžný údaj): odhady: 47.2, předchozí: 46.9
16:00 Spotřebitelská důvěra (květen - předběžný údaj): odhady: -21.8, předchozí: -22.3

Popis trhu

DAX si připisuje 0,58 % na 8521,09 b. Bernankeho proslov pomohl po čtvrté hodině k růstu i německým akciím. DAX se tak dostal do plusu a zisky stále drží. V třicetičlenném indexu oslabuje 7 titulů. Nejhůře je na tom HeidelbergCement (HEI; -1,05 %). BMW (BMW) oslabuje o 0,65 %.
Merck (MRK) posiluje o 3,43 %. Fresenius (FRE) je výš o 2,51 %. Thyssenkrupp (TKA) roste o 2,36 %.

USA

Hlavní zprávy

Počet žádostí o hypotéky MBA poklesl k 17. Květnu o 9,8 %. V předchozím období byl zaznamenán pokles o 7,3 %.

Prodeje existujících domů vzrostly v USA v dubnu meziměsíčně o 0,6 %, když se očekával růst o 1,4 %. Předchozí pokles o 0,6 % byl revidován na -0,2 %.

Předseda Fedu Ben Bernanke varoval, že ukončení uvolněné politiky by pro ekonomiku nepřineslo udržitelný růst. Předčasné utahování měnové politiky by mohlo způsobit dočasný růst úrokových měr, ale také by znamenalo výrazné riziko zpomalení nebo ukončení ekonomického oživení a mohlo by způsobit další pokles inflace.
Bernanke dnes hovoří před ekonomickým výborem kongresu.

Očekávané události

14:30 Nové žádosti o podporu v nezaměstnanosti (18. květen): odhady: 345 tis., předchozí: 360 tis.
14:30 Pokračující žádosti o podporu v nezaměstnanosti (11. květen): odhady: 3000 tis., předchozí: 3009 tis.
14:58 Markit PMI index aktivity - předběžný (květen): odhady: 51.4, předchozí: 52.1
15:00 Ceny domů (m-m) (březen): odhady: 0.8%, předchozí: 0.7%
15:45 Bloomberg index spotřebitelského komfortu (19. květen): odhady: --, předchozí: -30.2
16:00 Prodeje nových domů (duben): odhady: 425 tis., předchozí: 417 tis.
16:00 Prodeje nových domů (m-m) (duben): odhady: 1.9%, předchozí: 1.5%
17:00 Index výrobní aktivity kansaského FEDu (květen): odhady: -4, předchozí: -5

Popis trhu

Hlavní americké indexy těsně po otevření trhu vykazovaly zisky kolem dvou desetin procenta a navázaly tak na pozitivní vývoj futures kontraktů. Své zisky pak nadále rozšířily a zhruba hodinu po openu se index S&P 500 dostal na nová historická maxima ve výši 1 687,18 bodu. Ve druhé polovině obchodního dne však americké trhy obrátily do záporu. S&P 500 tak nakonec zakončil o 0,83 % níže na hodnotě 1 655,35, DJIA poklesl o 0,52 % na 15 307,17 bodu a technologický Nasdaq uzavřel slabší o 1,11 % na úrovni 3 463,30.

Trhy na počátku obchodování podpořil projev šéfa Fedu Bena Bernankeho před ekonomickým výborem amerického kongresu. Bernanke prohlásil, že americká ekonomika je stále pod tlakem vyšší míry nezaměstnanosti a vládních rozpočtových škrtů a proto by zatím nebylo vhodné upouštět od uvolněné měnové politiky v podobě nákupů dluhopisů v objemu 85 mld. dolarů měsíčně. Investoři dnes dále očekávali zprávu z posledního zasedání amerického Fedu konaného na přelomu dubna a května (tzv. minutes Fedu). Přestože zpráva ukázala, že většina členů bankovní rady se kloní k tomu, aby kvantitativní uvolňování pokračovalo stávajícím tempem, a to do té doby než dojde k výraznějšímu zlepšení na trhu práce (v podobném duchu se dnes vyjádřil před Kongresem i Bernanke), tak to nestačilo k tomu, aby americké indexy udržely své předchozí zisky.

Dnešní den byl chudý na makrodata. Z důležitých čísel byly zveřejněny pouze prodeje existujících domů, které v dubnu vzrostly o 0,6 % m/m na 4,97 mil., což je nejvyšší úroveň od listopadu 2009. Analytici byli však o něco optimističtější, když prognózovali 4,99 mil. Zatímco v první polovině obchodování se v rámci jednotlivých sektorů dobře dařilo zejména odvětvím zdravotní péče a financím s 1,5%, resp. 0,9% zisky, tak nakonec všechny sektory dnes uzavřely ve ztrátách.

Podnikové zprávy

Společnost Lowe's navýšila v prvním kvartálu čistý zisk o 2,5 % na 540 mil. USD (49 centů na akcii) oproti 527 mil. USD (43 centů na akcii) z loňského roku. Tržby se propadly o 0,5 % na 13,1 mld. USD oproti předchozím 13,2 mld. USD. Tržby na srovnatelné bázi poklesly o 0,7 %.
Analytici oslovení agenturou FactSet očekávali zisk ve výši 51 centů na akcii při tržbách 13,47 mld. USD. Provozovatel maloobchodního řetězce s vybavením pro domácnosti očekává, že celkové tržby za fiskální rok vzrostou o 4 % a zisk na akcii dosáhne zhruba na 2,05 USD. Horší počasí vedlo k opoždění jarní prodejní sezóny, což podle šéfa společnosti Niblocka negativně ovlivnilo kategorie produktů určených pro exteriér. S dubnem však přišlo zlepšení a květen údajně vypovídá o pozitivním trendu.

Společnost Target oznámila pokles zisku v prvním kvartálu o 29 % na 498 mil. USD (77 centů na akcii) z 697 mil. USD (1,04 USD na akcii) ze stejného období předchozího roku. Upravený zisk na akcii činil 1,05 USD a poklesl o 5 % z 1,11 USD. Tržby poklesly na 16,71 mld. USD z 16,87 mld. USD. Analytici oslovení agenturou FactSet očekávali v průměru zisk 95 centů na akcii při tržbách 16,85 mld. USD. Target dává neúspěch za vinu nízkým prodejům oděvů. Společnost snížila výhled celoročního upraveného zisku na akcii na 4,7 - 4,9 USD z předchozích 4,85 - 5,05 USD.

Rudolf Plachý
Fio banka, a.s.
Prohlášení